Marshmallow – um provedor de seguros de automóveis com sede no Reino Unido que se tornou conhecido no mercado ao fornecer uma nova abordagem ao seguro de automóveis com o objetivo de usar um conjunto mais amplo de pontos de dados e algoritmos inteligentes para obter um conjunto mais diversificado de clientes e oferecer serviços mais competitivos taxas – está anunciando um marco hoje em sua vida como uma startup, bem como no grande mundo da tecnologia do Reino Unido.
A empresa londrina – co-fundada pelos gêmeos Oliver e Alexander Kent-Braham e David Goaté – arrecadou US $ 85 milhões em uma nova rodada de financiamento. A avaliação da Série B é significativa por dois motivos: ela catapulta o Marshmallow para uma avaliação de “unicórnio” acima de $ 1 bilhão – especificamente, $ 1,25 bilhão; e a própria Marshmallow se torna uma de um grupo muito pequeno de startups no Reino Unido fundadas por negros – Oliver e Alexander – para alcançar esse número.
(Para ser claro, Marshmallow se descreve como “o primeiro unicórnio do Reino Unido a ser fundado por indivíduos que são negros ou têm herança negra”, embora eu possa pensar em pelo menos um que o precedeu: o WorldRemit, que no mês passado mudou para Zepz, é atualmente avaliado em US $ 5 bilhões; o co-fundador e presidente Ismail Ahmed foi descrito como o britânico negro mais influente.)
Independentemente de o Marshmallow ser o primeiro ou um dos primeiros, dada a escassez de diversidade na indústria de tecnologia do Reino Unido, em particular nos escalões superiores, é um detalhe notável que vale a pena ser destacado, embora eu espere que um dia isso aconteça ser menos raro.
Enquanto isso, a nova abordagem de big data do Marshmallow e a tração bem-sucedida no mercado falam por si. Quando cobrimos a rodada de financiamento mais recente da empresa antes disso – um aumento de $ 30 milhões em novembro de 2020 – a startup foi avaliada em $ 310 milhões. Agora, menos de um ano depois, a avaliação do Marshmallow quase quadruplicou e ele aprovou 100.000 apólices vendidas em seu país de origem, crescendo 100% nos últimos seis meses.
O plano agora, Oliver me disse em uma entrevista, será aprofundar seu relacionamento com os clientes, em parte fornecendo mais engajamento para torná-los melhores motoristas, mas também potencialmente vendendo mais serviços para eles.
Com isso, a startup estará explorando uma nova abordagem que outras startups da insurtech estão adotando ao repensar os modelos tradicionais de seguro, da mesma forma que a YuLife está posicionando seus produtos de seguro de vida em um negócio maior de bem-estar e melhoria pessoal. Atualmente, a idade média dos clientes do Marshmallow é de 20 a 40 anos, disse Oliver – e há pensamentos de novos produtos voltados para usuários ainda mais jovens. Isso significa que há valor de longo prazo em melhorar a lealdade e manter esses clientes por muitos anos.
Paralelamente a isso, a Marshmallow também usará o financiamento para se aproximar de seu plano de expansão para mercados fora do Reino Unido – uma estratégia que está em andamento há algum tempo. A Marshmallow falou sobre a expansão internacional em sua última rodada, mas ainda não anunciou quais mercados buscará atacar primeiro.
Os seguros – e, em particular, as startups de seguros – costumam ser pensadas em conjunto com as startups de fintech, até porque os dois setores têm muito em comum: ambos atuam nas áreas de avaliação e mitigação de risco e fraude; são, em muitos casos, investimentos discricionários por parte dos clientes; ambos são altamente regulamentados e exigem proteção de dados à prova d’água para seus usuários.
Talvez porque muito do trabalho árduo seja o mesmo para ambos, não é incomum ver serviços construídos para atender a ambos os setores (FintechOS e Shift Technology sendo dois exemplos), para empresas de fintech se envolverem em serviços de seguros e assim por diante.
Mas, na realidade, o seguro – e especificamente o seguro de carro – teve um impacto enorme da Covid-19 exclusivo para esse setor. Separado relatórios da EY e a Associação de Seguradoras Britânicas observou que 2020 na verdade viu um aumento para muitas seguradoras de automóveis: os bloqueios significaram que menos pessoas estavam dirigindo e, portanto, menos pessoas se envolveram em acidentes e fazendo menos sinistros.
2021, no entanto, foi uma história diferente: as novas regras de preços em vigor provavelmente verão uma série de provedores caindo no vermelho durante o ano. E a Chartered Insurance Institute aponta que também valerá a pena observar para ver como o baixo uso de carros em um ano impactará o uso daqui para frente: alguns proprietários de carros, especialmente em áreas urbanas onde manter um carro é caro, inevitavelmente começarão a questionar se precisam ter um carro. e seguro um carro em tudo.
Ironicamente, tudo isso contribui para uma empresa como a Marshmallow, que oferece uma abordagem mais flexível aos clientes que, de outra forma, seriam rejeitados por empresas mais tradicionais ou perderiam o preço de suas ofertas. Curiosamente, embora os neobancos tenham definitivamente estimulado as instituições mais tradicionais a tentar atualizar seus produtos para competir, o mesmo não aconteceu realmente no seguro – não ainda, pelo menos.
“Começamos com a ideia do poder dos dados e usando uma gama mais ampla de recursos [than incumbents], e usar isso em nossos preços nos permitiu oferecer melhores taxas para mais pessoas ”, disse Oliver, mas isso não fez com que o Marshmallow visse uma competição mais acirrada com os antigos operadores. “Eles são grandes empresas e estão presos em seus caminhos. Essas empresas existem há décadas, algumas há séculos. A mudança não está acontecendo rapidamente. ”
Isso deixa uma grande oportunidade para empresas como Marshmallow e outros jogadores mais novos como Lemonade, Hippo e Jerry, e uma grande oportunidade para investidores apoiarem novas ideias em um setor estimado em US $ 5 trilhões.
“A tração que a equipe alcançou demonstra a demanda por um novo tipo de seguradora, que se concentre mais na experiência do consumidor e use a mais recente tecnologia e dados para oferecer preços justos”, disse Eileen Burbidge, sócia da Passion Capital, em um demonstração. “Temos orgulho de apoiar as ambições da equipe desde o início, e agora estamos ansiosos para seu próximo capítulo na Europa, pois continua sua missão de mudar a indústria para melhor.”